Эстония сменила модель надзора за целым сектором. Лицензирование крипто-услуг перешло от Бюро данных по отмыванию денег (Rahapesu Andmebüroo, FIU) к Финансовой инспекции, а 1 июля 2026 года прежние лицензии поставщиков услуг виртуальной валюты перестали действовать. Это не смена вывески: изменился сам стандарт. Раньше лицензия была инструментом противодействия отмыванию денег и действовала только в Эстонии. Теперь это финансовая авторизация с капиталом, оценкой пригодности руководителей, пруденциальными требованиями и паспортом на весь Евросоюз.
Масштаб перемен показателен: с 2017 по 2021 год Бюро выдало более двух тысяч лицензий, к декабрю 2024 года действующими оставались 43, а к завершению переходного периода в новом режиме оказались единицы компаний.
При этом Бюро никуда не делось. Оно по-прежнему принимает и анализирует сообщения о подозрительных сделках, ведёт надзор за другими обязанными субъектами и применяет закон о противодействии отмыванию денег. Изменилось распределение ролей — и именно в этом чаще всего путаются компании, пытаясь понять, кому они теперь подотчётны и что делать со старым статусом
| Тема | Практическое пояснение |
|---|---|
| Кто выдавал раньше | Бюро данных по отмыванию денег (FIU) — лицензии поставщиков услуг виртуальной валюты по закону о противодействии отмыванию денег |
| Кто выдаёт сейчас | Finantsinspektsioon — разрешения CASP по Закону о рынке криптоактивов и регламенту MiCA |
| Когда сменился режим | Закон о рынке криптоактивов вступил в силу 1 июля 2024 года |
| Приём ходатайств Бюро | Прекращён в конце 2024 года; неразрешённые заявления возвращены заявителям |
| Конец переходного периода | 1 июля 2026 года — прежние лицензии перестали действовать |
| Автоматическая конвертация | Не проводилась: нужно было подать новое ходатайство в Финансовую инспекцию |
| Динамика рынка | Более 2000 лицензий в 2017–2021 годах → 43 действующих в декабре 2024 года |
| Что осталось за Бюро | Приём и анализ сообщений о подозрительных сделках, надзор за другими обязанными субъектами, применение закона |
| Обязанности по AML | Сохраняются в полном объёме независимо от того, какой орган ведёт лицензирование |
| Работа без разрешения | Запрещена: нельзя принимать новых клиентов, открывать счета и вести активный маркетинг на клиентов ЕЭЗ |
| Что дальше на уровне ЕС | Общеевропейский регламент AMLR и новый надзорный орган AMLA меняют картину в конце десятилетия |
В случае возникновения вопросов наши менеджеры всегда на связи и готовы вам помочь! Если вы не уверены, в каком статусе сейчас ваша компания, — пришлите регистрационный код, и мы проверим по реестрам бесплатно.
Разница между прежним и нынешним режимом — не в строгости требований к документам, а в природе надзора.
Прежний режим. Лицензия выдавалась Бюро данных по отмыванию денег на основании закона о противодействии отмыванию денег. Проверялись комплаенс-процедуры, репутация руководителей и связь с Эстонией. Требований к капиталу в современном понимании не было, лицензия действовала только на территории Эстонии, а надзор был сфокусирован на AML.
Нынешний режим. Разрешение выдаёт Финансовая инспекция по Закону о рынке криптоактивов и регламенту MiCA. Добавились требования к собственным средствам, пруденциальные показатели, содержательная оценка пригодности правления и квалифицированных акционеров, требования к операционной устойчивости и защите клиентских активов. Взамен разрешение действует во всех странах ЕС.
Что осталось прежним. Обязанности по противодействию отмыванию денег никуда не делись: компания остаётся обязанным субъектом, обязана проверять клиентов, оценивать риски, сообщать о подозрительных сделках и соблюдать международные санкции. Бюро продолжает принимать и анализировать эти сообщения и применять закон. Иначе говоря, у компании теперь два адресата вместо одного, а не один вместо другого.
Самое опасное заблуждение у компаний, не перешедших в новый режим: «лицензии больше нет — значит, и требований нет».
Практический вывод: бросить компанию — худший из доступных вариантов. Выход тоже нужно оформить.
История с переносом надзора — часть более широкого движения, и на нём стоит держать горизонт планирования.
Евросоюз принял пакет законодательства о противодействии отмыванию денег: единый регламент прямого действия вместо разрозненных национальных норм и новый наднациональный надзорный орган AMLA со штаб-квартирой во Франкфурте. Для компаний это означает унификацию требований к проверке клиентов и бенефициарам, а для части крупных финансовых организаций — прямой надзор наднационального органа вместо национального.
Что из этого практически следует уже сейчас:
Смена надзорного органа почти всегда обнажает накопившиеся проблемы: непроведённые заседания правления, просроченные отчёты, неактуальные данные в регистре. Разбирать их приходится одновременно с регуляторным вопросом — и удобнее, когда обе части ведёт один провайдер.
| Этап | Что произошло |
|---|---|
| 2017–2021 гг. | Бюро данных по отмыванию денег выдало более 2000 лицензий поставщикам услуг виртуальной валюты. |
| 2022–2023 гг. | Ужесточены требования, начался массовый отзыв лицензий за отсутствие реальной деятельности. |
| 01.07.2024 | Вступил в силу Закон о рынке криптоактивов; Финансовая инспекция стала компетентным органом. |
| Конец 2024 г. | Бюро прекратило приём ходатайств, нерассмотренные заявления возвращены. Действующими оставались 43 лицензии. |
| До 01.07.2026 | Действовал переходный период: работа по старой лицензии допускалась до получения нового разрешения. |
| 01.07.2026 | Прежние лицензии перестали действовать, записи в реестре аннулированы. |
Сценариев ровно три, и выбор между ними лучше делать осознанно.
Первый — перейти в новый режим. Подать ходатайство о разрешении CASP в Финансовую инспекцию. Реалистично, если у вас есть капитал по применимому классу, команда, проходящая оценку пригодности, и реальное присутствие в ЕС. Подробности процедуры — на странице разрешения CASP.
Второй — вывести модель из периметра. Иногда достаточно перестроить продукт так, чтобы компания перестала оказывать услуги из перечня регламента: например, заменить встроенный обмен редиректом на лицензированного провайдера или перейти в статус технологического поставщика для лицензированной компании. Это реальный путь, но он требует честной квалификации, а не переименования услуг.
Третий — свернуть деятельность. Корректно завершить отношения с клиентами, вернуть средства, закрыть отчётность и ликвидировать компанию либо подготовить её к продаже. Медленнее, чем просто перестать отвечать на письма, но это единственный вариант, который не создаёт проблем в будущем.
Продолжать обслуживать клиентов ЕЭЗ без разрешения. Принимать новых клиентов и открывать им счета. Вести активный маркетинг на европейскую аудиторию. Выдавать себя за лицензированного поставщика, ссылаясь на прежний номер лицензии, — статус компании проверяется в реестре субъектов надзора за минуту, и такая проверка сегодня стала обычной частью комплаенса у контрагентов.
Полезная процедура, которую стоит встроить в собственный комплаенс. Статус лицензированных субъектов финансового рынка проверяется в реестре Финансовой инспекции, данные о компании и её правлении — в Коммерческом регистре, а статус поставщика корпоративных услуг — в реестре хозяйственной деятельности. Ссылка на «лицензию» в презентации контрагента без подтверждения в реестре — достаточное основание не начинать отношения.
Независимо от лицензирования обязанный субъект обязан: применять меры проверки клиента с учётом оценки рисков; выявлять бенефициарных владельцев; проводить санкционный скрининг; вести мониторинг отношений; сообщать о подозрительных сделках; назначать ответственное лицо; хранить документы установленные сроки; проводить внутренний контроль и обучение персонала. Именно это и составляет содержание работ по второму пакету.
Скажем, какой статус у компании сейчас, какие обязанности сохраняются и какие есть варианты: переход в новый режим, перестройка модели или упорядоченный выход. С оценкой бюджета и сроков по каждому — в течение одного рабочего дня.
Заказать